阿里必须打赢的人工智能关键战役

这不是阿里与字节的最后一次战争，但很可能是最关键的一次。 2016年，马云在内部提出了一个影响深远的判断：“AI不是一项技术，而是一种生产关系。” 在他看来，技术的终极价值在于嵌入商业生态、重塑交易效率。同一年，张一鸣在字节跳动内部反复强调的则是另一句话：“算法不是产品的附属，而是产品的核心。” 他认为技术本身就是产品，甚至可以成为一种新的底层操作系统。 两种截然不同的技术哲学，就此埋下了未来十年反复碰撞的基因。在电商战场，阿里先建商城、搭支付物流，先造生态再引流量；字节则从抖音出发，用海量用户的注意力直接变&现。如果只看目标，阿里追求GMV，字节争夺用户时长，似乎输赢各表，互不干扰。 然而，当战火蔓延到AI云这片新大陆，故事变得不同了。两家公司在AI云的细分领域里双双冲向榜首，阿里不再有平行战线的从容，字节也不再只是那个闯入者。这早已不是一个新秀挑战旧王的简单故事。 全球范围内，谷歌云凭借AI实现对AWS的逆袭，为这场战争提供了一个无法忽视的参照系。字节与阿里在AI云上的这场对决，将深刻影响中国互联网下一个十年的权力格局。

一场战争，两张榜单

如果说2026年上半年中国AI云市场有什么让阿里云管理层内心波澜起伏，那便是作为AI云业务一哥的阿里云，在“Token调用量”这个最能反映市场“用脚投票”的指标上，被火山引擎甩开了二十个百分点。 “被火山引擎在MaaS市场狙击收入，是阿里今年最难受的一件事。”一位接近阿里的内部人士透露。尽管年初阿里云就高调宣布要拿下当年中国AI云市场增量的80%，但在模型能力驱动的AI云市场，现实是阿里云被字节的火山引擎压了一头。阿里云卖出了最多的AI基础设施，但不少企业用户正把未来的应用生态押注在火山引擎上。 想要解构如今的中国AI云市场并不难。2025年总规模567亿元的市场中，卖算力的IaaS（基础设施即服务）占比约69%，卖智能的MaaS（模型即服务）约占31%。若论总营收，阿里云依然是当之无愧的云计算一哥，规模超过后面其他三名的总和。 今年，阿里云和火山引擎各有一份来自第三方权威机构的报告，描绘出不同的竞争图景。根据Omdia的报告，在包含IaaS-PaaS-MaaS全链条的AI云整体收入上，阿里云以38.1%的占比居首，火山引擎以20.4%紧随其后。 但IDC的报告则显示，在2025年中国企业级MaaS市场，火山引擎以49.5%的Token调用量位居第一，阿里云以28%排名第二。值得注意的是，2025年中国公有云大模型调用量已经飙升至1944万亿Tokens，同比增长了惊人的16倍。在这个快速扩张的增量市场里，火山引擎上半年49.2%的份额不仅没有被稀释，反而牢牢守住了Token调用量第一的位置。 这堪称一次成功的战略侧翼进攻。字节绕开了阿里传统的IaaS优势市场，用更轻量级的API服务进行渗透，等对手反应过来时，它已经在增量市场站稳了脚跟。 而阿里对这样的局面并不陌生。十年前，淘宝用品类和物流定义了电商，但字节用抖音抢走了用户时间，品牌商就不得不跟着去抖音开店。十年后，阿里云用全栈能力和政企关系定义了云计算市场，但火山引擎用“豆包”+模型组合拳抢夺了客户心智。逻辑如出一辙，在“注意力即一切”的当下，字节依然在用新范式的流量入口，切走旧范式的交易份额。这个逻辑在电商上被验证过一次，如今正在AI云上被复用。 有趣的是，阿里在每一个战场上都不是彻底输了，而是被字节以另一种商业逻辑探入腹地。现在，轮到AI云了。也正是在这个维度上，火山引擎跑出了身位。 “今年云厂商都借上了大模型Token热的东风，但火山引擎冲得比所有人都快，模型能力是这背后的关键。”一位头部大模型厂商的后训练技术人员指出。如果说阿里的模型胜在预训练根基扎实、开源生态知名，那么字节的模型更像一个“六边形战士”。 从春节刷屏的Seedance 2.0，到主打生图的Seedream 5.0，再到被业内专家称为世界顶尖的语音生成模型，字节的多模态产品线已全面铺开。对于AI应用创业者而言，最底层的生存法则就是要用最新、最好的模型留住用户，所有人都在争分夺秒。模型好不好用，直接决定了产品能跑多快，能走多远。 阿里大模型的转折点，在业内人士看来，始于2024年夏天的一次关键人事变动。当时，作为通义千问大模型技术负责人的周畅离开阿里，加入字节的Seed团队，一同跳槽的还有他手下的十多名团队骨干。周畅随后带领字节的多模态模型实现反超，Seedance 2.0便出自他的团队。在阿里期间，周畅一直是模型迭代的关键人物，不仅带队研发出十万亿多模态预训练模型M6系列（Qwen大模型的前身），2024年初，Qwen2.5系列刚在国际上获得了“中国最强开源模型”的声量。 当时模型正进入一个需要核心人物进行技术方向判断的关键期，周畅的离开被认为影响了阿里模型迭代的技术连贯性。周畅离开后，林俊旸接棒通义实验室，但他并非通义千问大模型实际的技术负责人。两年后，林俊旸及后训练负责人郁博文、核心成员李凯新先后离开，通义千问核心技术层，在不到两年里经历了两轮核心人物出走。 今年4月，阿里宣布将通义实验室升级为通义大模型事业部，由阿里云CTO周靖人负责，同时在集团层面设立技术委员会，CEO吴泳铭亲自担任组长，成员覆盖模型、算力、工程全链路。但一个略显尴尬的局面是，本应居于统筹地位的千问团队，并未负责多模态的技术探索和开发，负责多模态的万相实验室归于淘天集团旗下的阿里妈妈管理。 阿里人才的外溢效应，在一些具体的开发者场景上也显现出来。从2025年12月至今，在Vibe Coding这个AI时代最活跃的开发者场景里，阿里正经历一段低谷。当Vibe Coding开发者圈层将GLM-4.7称为Claude平替时，千问社区因核心成员离开而发声减弱。 “虽然阿里Qwen Code发布了v0.5.0版本，从工具升级为全链路平台，但体感上始终慢了半拍，在Coding场景打不过智谱。在大模型迭代周期以月计算的当下，留给阿里模型补课的窗口期不会太长。”前述技术人员补充道。

为什么AI云将成为最后一战

火山引擎负责人谭待曾给自家业务打了一个“M+”（超出预期）的评价，但他心里想要的“O”（卓越级），是“所有人提到AI必选火山引擎”。即便在Token调用量已占据近半壁江山的当下，他的判断仍然是：“马拉松才跑了500米。” 这句话充满了张一鸣式的风格：永远觉得自己不够快，永远不满足。而谭待对“所有人提到AI必选火山引擎”的期待，正是阿里焦虑的来源。 此前的战斗，阿里尚有退路。电商丢一些份额，还有云业务；本地生活烧一些钱，还有蚂蚁金服。但AI云之战，阿里没有退路。云是AI时代的基础设施入口，是阿里增速最快的业务板块，也是资本市场对阿里重新估值的核心锚点。 在电商战场，商家可以同时开淘宝店和抖音店，一套库存多平台售卖，切换平台更类似调整投入重心，成本几乎为零。但在云服务市场，迁移比想象中痛苦得多。一家公司一旦把核心业务的数据、模型、部署工具和监控系统全部搭建在某朵云上，数据库、中间件、监控系统、运维脚本全部基于该云的专有API和工具链构建。要把这套系统同时跑在另一朵云上，几乎等于重写一遍。这意味着客户一旦选择了某朵云，其后的业务可能会被长期锁定。 如今，阿里云的AI故事，正在成为支撑阿里整个集团市值的核心叙事，而MaaS调用量成了一个刺眼的注脚。 根据阿里刚刚发布的2026财年第四季度财报，阿里云外部商业化收入增速加速至40%，AI相关产品季度收入达89.71亿元，连续11个季度实现三位数增长，年化经常性收入（ARR）突破358亿元。这是阿里首次在财报中明确披露AI收入占比，也是首次披露AI相关产品的ARR。 吴泳铭在电话会上明确预测，AI相关产品收入占比未来一年将突破50%，包含百炼MaaS平台在内的AI模型与应用服务ARR年底将突破300亿元。 然而，更尖锐的问题藏在细节里。IDC数据显示，在外部客户Token调用量口径下，火山引擎2025年全年份额为49.5%，从上半年的49.2%进一步提升。阿里云上半年份额约27%，全年约28%。全年Token的爆炸式增长掩盖了一个事实：阿里在增量市场的扩张速度，尚不足以撼动火山引擎的领先地位。对手的份额不是在缩小，而是在加固。 当然，账还有另一种算法。在Omdia的全链条AI云收入榜单上，阿里云以38.1%的份额居首，证明其在IaaS层的统治力依然稳固。阿里云AI产品收入的增长主要来自把AI能力嵌入已有大客户，例如帮金融机构做风控模型、帮车企做自动驾驶仿真、帮政府做数据治理。这些高价值工作负载往往走私有化部署，并不体现在Token调用量上。 但Omdia报告也显示，在2026年上半年的中国AI云市场中，百度以26.9%的份额跃居第二，阿里云则从此前的38.1%降至35.8%。虽然阿里在总榜上仍排第一，但份额在总盘膨胀的背景下不升反降。问题在于，中国AI云市场2025年总规模567亿元，IaaS占约69%的大头，MaaS约占31%。Token调用量榜单衡量的，正是那个增速更快、更能代表未来的31%。 某种程度上，全球战场已经提供了清晰的参照。2026年第一季度，谷歌云营收达到200.3亿美元，同比增长63%，远超AWS（亚马逊云）的28%和Azure的28%。更惊人的是，谷歌云积压订单从上季度的2400亿美元飙升至逾4600亿美元，接近翻倍。AWS虽然仍以28%的全球份额稳居第一，但较2025年Q1的29%已下滑一个百分点。 多位分析师指出，谷歌云的增长几乎完全由AI工作负载驱动，其策略聚焦于AI原生项目，而AWS和Azure的注意力仍被大量传统云业务所占据，这正是前者增速更快的原因。 映射到国内，阿里云就像AWS，存量最大、家底最厚，但增长依赖于向传统客户叠加AI能力，而非在纯粹的新增AI场景中建立统治。作为参照系，火山引擎的角色更像谷歌云，从AI原生的MaaS入口切入，绕开传统IaaS的存量壁垒，用增量市场改写格局。 谷歌云的崛起证明，在AI驱动的云时代，技术能力比市场份额惯性更重要。如果谷歌能在一个季度内把自己的积压订单从2400亿拉到4600亿，那么火山引擎的百亿MaaS收入目标只是一个起点。这种潜在的增长曲线，才是阿里真正紧张的根源。 在中国，火山引擎正扮演一个AI原生基因的挑战者角色。Omdia预测，到2030年中国AI云市场规模将达1930亿元。这是一个正在急速膨胀的新蛋糕，足以让任何后来者弯道超车。 对于谭待和火山引擎来说，他们早早就用产品思维锁定了这场战争的增量空间。火山引擎让客户先用产品（豆包）体验到了效果，再把同样的能力批发出售。这是字节在电商时代验证过的经典打法：先用海量用户摊薄成本，再用低成本优势碾压对手。 一位云业务从业者透露，从2024年开始，火山引擎调整了销售团队的考核指标，MaaS产品排在第一位，同等价格的MaaS产品给销售的回报比传统云服务更高。到2026年，大模型销售的业绩KPI以千万为单位，带来增量的更多是以AI业务为主的企业客户。这背后正是字节的逻辑：技术本身就是产品。 相比之下，阿里做云是平台思维，提供基础设施，让客户在上面搭建AI应用。早在2009年阿里云业务初见雏形时，马云对阿里云的定位仍然是延续“让天下没有难做的生意”这一初心，云只是这个使命在技术基础设施上的延伸。对阿里来说，云始终是基础设施，而非一门独立的生意。 而AI相较于一个独立产品，更像是一个嵌入原有生态里的生产力工具。阿里的AI战略核心是，把AI深度融入其价值万亿美元的实体生态。一个试图把AI技术注入现有场景，一个想把AI做成新世界的入口。两家公司的底层差异，早在多年前就已埋下。 从电商、本地生活到云和AI，字节已经把阿里逼到了最后一道防线。一年多以前，抖音电商的广告收入已超越阿里，抖音电商2025年支付GMV增速接近30%，体量已超越拼多多，成为阿里之后的中国第二大电商平台。抖音货架场景GMV占比升至46%，已从“兴趣电商”加速向综合电商生态演进。字节估值飙升至4800亿美元，超过阿里同期市值。 在当前竞争最激烈的新兴市场上，云作为AI时代的基础设施入口，也是阿里增速最快的板块，承担着资本市场对阿里重新估值的核心锚点。如果阿里云在AI转型中被超越，阿里“AI+云”的增长叙事会受到影响。对阿里来说，AI云这一仗，它没有退路。

胜负未分

不过，眼下火山引擎和阿里云各有各的心照不宣。火山引擎不提营收，阿里云不提Token调用量，双方在宣传口径上达成了难得的默契。 对于字节来说，蛋糕虽大，但想真正吃饱，还有很长的一段路要走。 “字节的模型能力确实拉动了云业务的增长，但最赚钱的央国企或者大客领域，长期都是阿里和百度的统治区，暂时还看不到字节的身影。”一位在头部大厂负责对接客户云业务采购的技术专家表示，他们的不少客户都被火山开出了2.2折的超低折扣，“一定程度上和白送也没有什么区别。” 在他看来，火山引擎存在的问题是“太新了”。它试图打出差异化的服务，全是依靠人和钱堆出来的，解决客户问题的效率并不算高。他举例说，阿里云、百度云、腾讯云都已经建立起了保证服务器集群稳定性、效率轮转的一套成熟保障机制，因为这三家都是从最差的一代产品和初代机器一步步迭代过来的。一旦客户反馈问题，大客户经理会直接找到相应的技术人员处理。 但当客户将问题反映给火山引擎的销售，对方可能并不知道问题该由谁来解决，只能广撒网，将设计产品的20多个人轮流@一遍。一个原本很小的问题就因此耽搁下来，导致解决问题的效率不高。 除了稳定性的问题，没有历史包袱、一上来就在最新的服务器上做迭代的火山引擎，还需要得到传统企业用户的认可。类似月之暗面这样成立近三年的AI原生公司，可以直接选折扣最低的云服务商。但对于不少传统互联网公司、金融企业而言，它们拥有不少三代、四代的旧服务器，不少数据和业务没有办法直接搬到火山最新的服务器上。对于这些公司来说，价格和模型能力也不能成为切换云服务商的关键理由，毕竟云服务器直接升级容易造成前台交易、支付系统的崩溃，一旦出错损失巨大。 作为最晚加入云市场的玩家，火山引擎的基础设施不够完善，处理突发问题的经验也不够丰富，这正是看中稳定性的大客户所难以接受的。阿里、百度这么多年踩过的坑，火山都没踩过。火山引擎现在得把自己的短板先补起来。 为了让这个“模型驱动云业务”的飞轮继续转起来，字节也势必要保持更大的投入在AI业务上。2026年，字节的AI投资预算继续追加，资本支出超过2000亿元，其中约850亿元用于AI芯片采购。一直向前跑的字节正在探索冲刺的极限。 而阿里在AI云战场的护城河，也比MaaS榜单所呈现的要深。把时间拉长来看，阿里在IaaS市场的统治不是靠价格战和流量入口就能迅速攻破的。 Omdia指出，AI IaaS的客户主要集中在自动驾驶、智能座舱、AI for Science等领域，行业壁垒较高，当前竞争核心已从GPU数量转向计算、存储、网络等系统性工程能力。阿里云17年积累的政企关系、合规能力和大客户服务体系，是火山引擎需要重新通过安全审查、磨合运维体系、培训工程师团队才能填平的时间差。 自研芯片又是另一道门槛。2026年5月的阿里云峰会上，平头哥新一代训推一体AI芯片“真武M890”首次亮相，拥有144GB显存，片间互联带宽800GB/s，性能是上一代真武810E的3倍。目前真武系列AI芯片累计出货56万片，已服务中国电信、中国一汽、浦发银&行等20多个行业的400多家客户。除了更好地控制成本，阿里还希望通过芯片与模型的深度绑定，跑出更多、更高质量的Token，这些都将巩固阿里作为云厂商TOP的位置。 在这次峰会上，阿里云还从底层架构到业务人员的考核上对业务进行了全面重构和转向，从芯片、模型层的新模型Qwen3.7、百炼，到云和应用，推动全栈各层Agent化，为企业调用Agent、高效完成任务做好基础设施服务。组织架构上，阿里云还成立了专注做MaaS产品的销售团队，对云销售的KPI考核因素也调整到付费Token消耗的企业客户数，以及Agent自主完成闭环等指标上。 阿里云也在不断寻找增量。据悉，阿里云已经和头部具身智能企业洽谈，一旦与头部的具身公司达成合作，阿里手上的筹码就又增加了一个。在具身智能领域，阿里云已经和乐聚机器人达成合作，还首次出手投资具身智能公司自变量科技，金额近10亿元，用于通用具身智能基础模型的训练和硬件产品研发。同时，高德也成立了具身业务部，发布自研具身导航基座模型。当AI云的增长远不止当前可见的场景时，阿里正试图做更长远的布局。 新的变化也正在发生。一位接近阿里云的人士透露，今年以来，阿里云的MaaS日均收入增长了约15倍。 不过，这些优势并不意味阿里可以高枕无忧。IaaS是存量，MaaS是增量，而战争从来不是在存量里赢的。千问在开源社区有口碑，但Coding Agent场景的产品化仍显薄弱。对阿里来说，它不能再满足于在开源小圈子赚口碑了。 如今阿里的反扑正在全力推进，在一个以月为单位的战场，跟跑本身就意味着巨大的压力。这场决定未来格局的战争，胜负远未可知。