A股异动丨涨价潮蔓延与AI需求共振,PCB概念股继续强势,中国巨石等多股涨停
A股PCB概念股持续走强,产业链“超级周期”逻辑浮现
市场热度不减,PCB(印制电路板)板块今日继续集体走强。盘面显示,国际复材涨幅超过15%,埃科光电涨超12%,中材科技、中国巨石、宏和科技更是强势封住10%的涨停板。此外,生益电子、三孚新科、燕麦科技等一批产业链公司也录得5%以上的可观涨幅。
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这波行情背后,究竟藏着怎样的逻辑?简单来说,这是一场由产业链涨价潮蔓延、AI需求爆发推动高端产能供不应求,以及相关企业业绩大幅预增等多重因素共同推动的“超级周期”表现。上游材料厂商(比如CCL,即覆铜板)正在通过提价来转嫁成本压力,而高阶PCB在AI服务器与高速交换机中的需求又异常旺盛,这两股力量合力,正在推动整个板块的估值修复与提升。
涨价潮加速蔓延,成为最直接催化剂
进入4月,PCB产业链的涨价潮呈现加速蔓延态势,这无疑是板块持续走强最直接的催化因素。具体来看,上游材料领域动作频频:4月3日,CCL龙头建滔积层板宣布上调板料及PP(半固化片)价格10%;同一天,日本三菱瓦斯化学也对铜箔基板、树脂等电子材料全线涨价30%。
实际上,这股涨价风早已刮起。此前,日本半导体材料巨头Resonac就已宣布,将铜箔基板及黏合胶片售价上调30%以上。国内方面也在同步跟进,电子布龙头中国巨石、河南光远新材近期也调整了价格,例如7628型号电子布的出厂价已涨至每米6.5元,较3月份上涨了近10%。

市场分析普遍认为,本轮涨价潮并非单一因素所致,而是供给端的成本压力与AI带来的需求增量共同推动的结果。这就好比一条原本平稳的河流,突然同时遇到了上游水源增加和河道变窄的情况,水平上涨自然就在情理之中了。
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